福日电子拟8亿收购中诺通讯切入手机制造

有一家IPO(首次公开发行)未果的公司被上市公司收购。

7月31日晚间，福建福日电子股份有限公司(福日电子，600203)发布重组预案，拟以8亿元收购深圳市中诺通讯股份有限公司(以下简称“中诺通讯”)，并配套融资不超过2.03亿元。

预案显示，中诺通讯100%股权评估值为81373.66万元，增值率为137.97%，双方确认交易价格为8亿元。根据方案，福 日电子拟向交易对方合计发行9650.18万股，发行价格为8.29元/股(编注：较市价折价2.36%)。同时，拟非公开发行股票募集配套资金不超过 2.03亿元，发行底价为7.47元/股(编注：较市价折价12.01%)，发行股份的数量不超过2717.14万股。

中诺通讯是一家专业通信终端设备制造商，通过提供合约制造服务和自主品牌从事通信终端的研发、生产和销售，主要产品类型包括移动通信终端(ODM/OEM)、有线通信终端(自主品牌)等，主要客户包括：华为、联想、迅锐、致远等。自2013年起，随着设计开发能力的提高和华为智能手机业务规模的快速增长，逐步将合约制造业务的重心转移到ODM。

财务数据显示，截至2014年3月31日，中诺通讯总资产为7.59亿元，净资产为3.45亿元，其2012年、2013年和 2014年1-3月分别实现营业收入6.71亿元、10.16亿元和2.65亿元，净利润分别为2877.64万元、2922.02万元和712.49万 元。根据交易各方签署的《盈利预测补偿合同》，交易对方承诺中诺通讯2014年度至2016年度合并报表扣非净利润分别不低于0.8亿元、1亿元和1.2 亿元。

值得注意的是，中诺通讯自2011年9月起接受IPO前的辅导，2012年4月向中国证监会报送IPO申请文件，但于2013年3 月向中国证监会申请撤回IPO申请。当时撤回申请原因为：其业绩出现较大程度下滑。公告称，在撤回IPO申请后，中诺通讯通过加强自主研发、资产并购(并 购讯通安添)及业务模式改造等方式，已成功转型为移动通信终端的ODM合约制造商，设计制造能力、业务拓展能力显著增强。

中诺通讯股东之一福建省电子信息(集团)有限责任公司为福日电子的间接控股股东，此次交易构成关联交易，同时构成重大资产重组。交易完成后，信息集团直接和间接持有福日电子33.40%的股权，仍为间接控股股东，福日电子的实际控制人仍为福建省国资委。

福日电子表示，此次重组完成后，中诺通讯成为公司的子公司，将有效提升公司手机业务的规模和实力。此次交易系公司落实发展战略的重 要举措，将以此次重组为契机，快速切入世界知名通信企业的手机设计、合约制造服务领域，推动智能手机业务的延伸和整合，以手机为主的智慧家电与通讯类产业将得到拓展，并有望成为公司未来盈利的重要增长点。

目前，在大量IPO排队的情况下，多家上市公司开始将重组收购的目标伸向了IPO未果公司。例如河南东方银星投资股份有限公司(东方银星，600753)收购IPO被否公司江苏东珠景观股份有限公司。

(家电网® HEA.CN)